Где получить максимальный пассивный доход: обзор инвестиций для рисковых инвесторов на 12 апреля

Хотя номинальная доходность некоторых таких инвестиций превышала максимальные ставки по гривневым вкладам, но на практике получение ее было либо невозможно, либо сопряжено с риском, приближающимся к 100%. Результативность альтернативных способов получения пассивного дохода в январе-апреле-2012 изучал и анализировал Prostobank.ua.

Слитки и монеты

Теоретически, инвестор, выбравший в начале 2012 года слитки или инвестиционные монеты из банковских металлов, к началу апреля-2012 должен был приумножить свой капитал. В частности, унция золота за почти три с половиной месяца подорожала по официальному курсу НБУ на 671 гривну или на 5,5%, что эквивалентно примерно 19,8% годовых.

Однако на практике инвестор не смог бы получить прибыль такого размера из-за разницы в курсах продажи и покупки слитков и монет. С учетом этой разницы унция желтого металла в слитках подешевела с начала года в среднем по рынку, по исследованиям компании «Простобанк Консалтинг», на 3,3% или на 444 гривны.

К слову, пик цены желтого металла пришелся на конец февраля-2012, когда курс покупки унции золота банками превысил цену, по которой они продавали слитки аналогичного веса в начале года на 584 гривны или на 4,4%. Инвестор, успевший продать слиток в последние дни февраля, мог в среднем заработать прибыль, эквивалентную 26% годовых.

В конце прошлого года эксперты отмечали, что потенциально большую прибыль в 2012 году может принести серебро. И действительно, унция этого металла с начала года подорожала более чем на 40 гривен или на 19,5%. А это соответствует доходности в 70,5% годовых.

Но проблема инвестирования в серебро заключается в том, что здесь спрэды между покупкой и продажей металла гораздо больше, чем по золоту. Если покупатель золотого унциевого слитка за счет разницы курсов в среднем по рынку, по исследованиям компании «Простобанк Консалтинг», теряет 4%-9% от его стоимости, то для серебра этот показатель достигает 30%-40%. И чтобы вложение в серебряный слиток или монету было выгодным, металл должен подорожать минимум в полтора раза.

Экзотические валюты

Иностранные «экзотические» (отличные от доллара и евро) валюты в первые месяцы 2012 года по своему официальному курсу также стабильно дорожали.

Так, российский рубль за этот период подорожал по курсу НБУ почти на 8%, что соответствует доходности в 29% годовых и превышает доходность самых прибыльных депозитов в гривне. Однако инвестор, вложивший деньги в российскую валюту в начале года, и решивший обменять ее обратно на гривну 10.04.2012 г. все равно понес бы убыток за счет разницы между курсами покупки и продажи валют.

Так, по данным портала Finance.ua, разница между средним розничным курсом продажи банками российской валюты 2.01.2012 г. и средним курсом покупки ее же 10.04.2012 г. составила минус 0,11%. А значит, при вложении 50 тысяч гривен в российские рубли убыток инвестора составил бы 56 гривен.

Швейцарский франк и английский фунт стерлингов подорожали по официальному курсу с начала 2012 года на 2,7%-2,8%. Это соответствует годовой доходности в 9,7%-10% годовых. Но, как и в случае с рублем, спрэд между покупкой и продажей валют нивелирует этот рост. В итоге, инвестор, купивший в начале января-2012 фунтов или франков на эквивалент 50 тысяч гривен, потерял бы, продав их 10.04.2012 г., 574 или 848 гривен соответственно.

А самые большие убытки понесли с начала года те инвесторы, которые выбрали в качестве объекта инвестирования японскую валюту: стоимость йены даже по официальному курсу уменьшилась на 5%. А с учетом разницы между курсами покупки и продажи, потери инвестора к 10.04.2012 г. на сумме, эквивалентной 50 тыс.грн., составили бы 4664 гривны или 9,33% от суммы.

Прибыль/убыток инвестора, вложившего 50 000 гривен в иностранные валюты в начале 2012 года

Недвижимость

Подорожала с начала 2012 года и недвижимость в крупных украинских городах.

Так, в Киеве в среднем по рынку, квадратный метр вторичной недвижимости подорожал на 208 гривен, что дало возможность владельцу квартиры площадью в 100 квадратных метров приумножить капитал на 20 800 гривен. Такая прибыль эквивалентна доходности в 5% годовых.

На втором месте по подорожанию жилых квадратных метров Львов – здесь рост цены в среднем по рынку составил 136 гривен. Более чем на 100 гривен подорожал среднерыночный квадратный метр жилья в Днепропетровске.

И меньше всего выросла стоимость жилья в Донецке – здесь в среднем по рынку квадратный метр вырос в цене на 40 гривен. Но и такой рост дал бы возможность владельцу 100-метровой квартиры заработать 4000 гривен.

Средняя стоимость квадратного метра жилья и средняя прибыль собственников недвижимости в крупных городах Украины с начала 2012 года

Однако помимо подорожания квадратных метров, недвижимость может приносить своему владельцу прибыль и в виде арендной платы. В Киеве в среднем по рынку стоимость аренды жилья выросла с начала 2012 года на 5,6%-6,8% и составила 3,4-5,7 тысяч гривен в месяц, в зависимости от размера квартиры.

В итоге, общий доход от сдачи в аренду и подорожания трехкомнатной квартиры площадью в 100 квадратных метров составит в среднем 9,6% годовых.

МММ-2011

Наконец, самые рискованные инвесторы могут выбрать наиболее высокодоходный вид вложения – финансовую пирамиду МММ-2011. По итогам первых месяцев 2012 года стоимость одного МММ-доллара по обычному 20%-му вкладу для любого участника (без льгот) выросла на 75%. То есть инвестор, вложивший деньги в МММ-2011 в первые дни 2012 года и снявший средства 10 апреля смог бы получить доход, эквивалентный 271% годовых. Оформив же «сверхдоходный 3-месячный депозит» участник пирамиды мог только за январь-март-2012 получить прибыль в 215%.

Однако не стоит забывать, что участники пирамиды не имеют абсолютно никаких гарантий по возврату своих средств, а потому, вкладывая деньги в пирамиду, стоит быть готовым не только к сверхприбылям, но и к возможной потере всей суммы вложения. Наконец, не могут не настораживать и не быть определенным риском для вкладчиков в пирамиду недавнее привлечение к административной ответственности ее основателя и руководителя Сергея Мавроди.

Евгения Резниченко