Куда вложить деньги, чтобы они принесли максимальный доход

Ранее Domik.ua рассказывал, в каких банках хранят деньги население и бизнес .

Проблемные банки в последние месяцы своей деятельности начинали "пылесосить" рынок, собирая у населения депозиты под сверхвысокие проценты. Эра высоких ставок по депозитам продолжается и сейчас. Трудно представить, где кроме Украины банкиры могут предложить до 20% в нацвалюте и до 10% в инвалюте. Казалось бы, государство гарантирует сохранение вкладов до 200 тыс. грн даже в случае сверхвысоких ставок, и ничего более надёжного и при этом прибыльного, чем банковский депозит, нельзя представить. Однако из-за череды банкротств финучреждений большинство украинцев опасаются размещать в банке свободные средства.

Оставшихся же клиентов у банков пытаются перетянуть инвестиционные компании и многочисленные Forex, которые предлагают ещё более высокие проценты. Правда, без каких бы то ни было гарантий.

Матрасники

Объём валютных депозитов населения по состоянию на январь 2014-го составлял $23,6 млрд. За три года этот показатель снизился до $8,7 млрд. Объём же гривневых депозитов с 253 млрд грн по состоянию на 1 января 2014 года снизился до 200 млрд грн к январю этого года.

То есть из банковской системы ушло более $10 млрд. Эти средства, равно как и старые запасы "зелёных" (а к началу 2014 года,  по разным оценкам, на руках у украинцев находилось от $22 млрд до $86 млрд наличной валюты), в период кризиса могли быть частично потрачены. Но очевидно, что сейчас на руках у граждан сконцентрировано больше наличной валюты, чем в банках.

Этот факт подтверждает и активность чёрного валютного рынка. По официальной статистике, оборот наличного рынка валюты невелик — в декабре 2016-го граждане продали $134 млн, а купили $96 млн. Однако, как подсчитали эксперты Центра экономической стратегии Александр Жолудь и Ирина Пионтковская, в реальности месячный оборот наличного рынка обмена валюты в Украине составляет около $1 млрд. Просто большая часть операций проходит через чёрные обменники.

Между тем у наличных валютных сбережений есть очевидные недостатки. Главный — их воруют. По данным полиции, в прошлом году в Украине количество квартирных краж составило 22,6 тыс., что на 34% выше, чем в 2015-м. Кроме того, деньги должны работать. А под матрасом они лежат мёртвым грузом, не принося дивидендов. Наконец, доллар и евро тоже подвержены инфляции, пусть и не такой стремительной, как гривна в последние годы. За пять лет покупательная способность доллара снизилась на 7%, а евро — на 5%.

Рискнём?

Обратная сторона медали — вложения в компании, которые предлагают проценты выше, чем банки, но не гарантируют возврата средств в случае банкротства. По мнению директора по развитию розничного бизнеса "Альфа-Банка Украина" Алексея Пузняка, в сложившихся экономических условиях к любым инструментам с доходностью более 20% в гривне и более 10% в инвалюте следует относиться с большой осторожностью.

Однако, как показывает практика, желающие рискнуть находятся всегда. То, что вкладчики банка "Михайловский", пикетировавшие НБУ с требованием вернуть им вложенные через банк в финкомпании средства, не знали о мошенничестве банка, не совсем правда. На финансовых форумах суть пресловутого депозита "Капитал" под 26,5% при вложении денег на 181 день была описана предельно откровенно. Информация о том, что этот вклад предполагал поступление денег в распоряжение некой финансовой компании и лишь по окончании срока средства должны были вернуться на расчётный счёт в банке, лежала на поверхности. Из-за этого на форумах "Капитал" называли "рыбой фугу".

Опытные инвесторы могут сознательно идти на высокий риск. Например, вложить средства в паевой инвестиционный фонд (ПИФ). Так, ПИФ "Софиевский" под управлением Eavex Asset Management принёс инвесторам прибыль в 40% годовых. А "ОТП Фонд Акций" управляющей компании OTP Capital за 2016 год заработал 32%. Тем не менее большинство ПИФов в условиях кризиса не могут похвастаться впечатляющими результатами. Решаясь на инвестиции в этой сфере, нужно понимать, что доходность за определённый период совсем не означает повторения таких же результатов в будущем и наличие прибыли здесь никто не гарантирует.

Читайте также: Что означает упрощение Нацбанком зарубежных операций для украинцев

Ещё более рисковыми могут стать операции на рынке Forex. Как отмечает управляющий партнёр ЮФ "Неоклеус и Дов­бенко" Андрей Довбенко, даже в случае сотрудничества с добросовестными брокерами высокую прибыль на валютных операциях получают не более 10% трейдеров, а риск потерять вложения очень высок.

Помимо того, есть риск нарваться на "форекс-кухню". Так называют операторов, которые, не имея выхода на реальный валютный рынок, зарабатывают, проводя фиктивные операции по обмену валюты. Сначала они говорят клиентам о полученной ими высокой прибыли и уговаривают их делать новые депозиты, а потом якобы теряют средства в результате неудачной сделки. Хотя в реальности деньги уходят в руки мошенников сразу после перечисления на их счёт.

С высокой долей вероятности "кухнями" окажутся компании, которые предлагают бесплатные курсы продолжительностью в несколько дней или высокие бонусы для новичков.

Хорошо чувствуют себя в наши дни и откровенно мошеннические пирамиды. Доход при такой схеме генерирует только лишь привлечение новых вкладчиков. Когда поступление новых средств уже не перекрывает объём выплат участникам, пирамида рушится и все вложения сгорают. "По различным данным, сейчас в Украине активно работает порядка 70 финансовых пирамид, как мелких, так и довольно крупных, маскирующихся под такие, казалось бы, легальные виды заработка, как тренинги и скайп-обучение", — говорит Довбенко. Однако несмотря на многочисленные случаи мошенничества люди продолжают верить в возможность лёгкого заработка и, как бабочки на огонь, слетаются к мошенникам.

Фокус выяснил, как в зависимости от суммы лучше распорядиться свободными деньгами, чтобы они не только остались в целости и сохранности, но и принесли максимальный доход.

До 25 тыс. грн. Подушка безопасности

Так называют средства, которые хорошо бы иметь под рукой на случай непредвиденных обстоятельств. Их объём должен составлять не менее троекратного размера среднемесячных расходов. Но то, что деньги должны быть доступны, ещё не означает, что их нужно хранить в тумбочке. Например, средства можно положить на сберегательный счёт с произвольным пополнением и снятием. Ставки по таким депозитам в украинских банках сегодня составляют до 15%.

Однако "подушка безопасности" — не тот случай, когда стоит гоняться за высоким процентом. Доверив средства ненадёжному банку, в критический момент можно оказаться без денег. Депозит, зависший в проблемном банке на несколько месяцев до начала выплат через ФГВФЛ, вряд ли поможет выстоять в случае потери работы или проблем со здоровьем. Поэтому перед размещением вклада стоит сравнить депозитные ставки в нескольких банках. Как показывает практика, "упавшие" банки за некоторое время до признания их неплатёжеспособными "взвинчивали" ставки по депозитам.

От 25 до 100 тыс. грн. Первые накопления

Свободные деньги выгоднее всего поместить на срочный депозит с возможностью частичного пополнения — на такой счёт удобно перечислять определённый процент от каждого денежного поступления. Но нужно понимать, что досрочно снять средства со срочных вкладов невозможно по умолчанию, если в договоре с банком не прописано обратное. Поэтому размещать средства на срочном депозите стоит лишь тогда, когда есть уверенность, что до окончания действия договора деньги не понадобятся. Даже если банк обанкротится, инвестиции до 200 тыс. грн будут компенсированы за счёт ФГВФЛ.

Но, как уже говорилось, не стоит доверять схемам с участием банка и финкомпании, как это было в "Михайловском". Как уточняет управляющий партнёр АО Suprema Lex Виктор Мороз, закон о возвращении денег вкладчикам "Михайловского" выписан так, что претендовать на выплаты от ФГВФЛ клиенты других небанковских финансовых учреждений уже не смогут.

Что выгоднее – размещать деньги в гривне или в валюте, вопрос непростой. С учётом нынешних темпов девальвации гривны доходность депозитов в нацвалюте и долларах приблизительно одинаковая. Однако, принимая решение инвестировать в валюту, нужно закладывать 2–3% потерь на спред — разницу между курсами покупки и продажи.

Читайте также: Мошенники скупают кредиты украинцев в неплатежеспособных банках

От 100 до 300 тыс. грн. По разным корзинам

Когда сумма сбережений перевалит за 100 тыс. грн, пора задуматься о распределении средств по вкладам в долларах, евро и швейцарских франках. Это позволит диверсифицировать валютные риски. Если одна из валют в корзине подешевеет, другая подорожает. Риски хеджированы. "Для долгосрочных сбережений рекомендуется классическая формула сохранения средств 50/50 или 40/30/30", — поясняет начальник сектора развития розничного бизнеса ОТП Банка Юрий Пономаренко.

При выборе корзины стоит учитывать тот факт, что Федеральная резервная система США в декабре 2016 года повысила свою процентную ставку с 0,25–0,5% до 0,5–0,75%, а к началу 2018-го её уровень может достигнуть 1–1,25%. Повышение ставки ФРС приводит к укреплению доллара по отношению к валютам других стран.

От 300 тыс. до 1 млн грн. Доходный дом

После банкротства около 90 банков в 2014–2016 годах покупка квартиры в новостройке стала альтернативой депозитам. Это вызвало некоторое оживление в сфере строительства — по данным Госстата, в 2016-м в Украине построили жилья на 17,3 млрд грн, что на 13% больше, чем в 2015 году. Увеличение предложения привело к падению цен. Сейчас квартиру в пригороде можно купить за $10 тыс. К столичным новостройкам стоит прицениваться, имея от $20 тыс. Учитывая, что жильё на вторичном рынке по соотношению цены и качества обычно уступает новостройкам, вряд ли стоит с инвестиционной целью покупать хрущёвку или брежневскую "панель".

Управляющий директор компании ARPA Real Estate Михаил Артюхов считает наилучшими для инвестирования микроквартиры с готовым ремонтом и мебелью для последующей сдачи в аренду. "В Киеве можно купить квартиру, полностью готовую для сдачи, за 580 тыс. грн. В этом сегменте около 30% всех покупателей — инвесторы", — говорит он.

По его расчётам, доходность новой малометражки при сдаче в аренду — около 11%, тогда как типовая однокомнатная на вторичном рынке принесёт не больше 7%. Единственная проблема в том, что арендаторы смарт-квартир — это главным образом молодёжь, которая переезжает в Киев на учёбу. А студенты далеко не самые дисциплинированные и аккуратные квартиросъёмщики.

Кроме того, вложения в строящееся жильё связаны с определёнными рисками. Артюхов рассказывает о двух основных мошеннических схемах. Первая — подмена объекта инвестирования. Покупатель по документам инвестирует в один объект, а показывают ему совершенно другой. Вторая схема предполагает наличие обязательств застройщика перед третьими лицами, которые скрыты от инвесторов. Попросту говоря, дом уже передан третьим лицам.

Во избежание неприятностей Дов­бенко рекомендует выбирать законодательно урегулированный способ инвестирования через Фонды финансирования строительства (ФФС) при банках. Для создания ФФС необходим полный пакет разрешительной документации на строительство. Также в этом случае минимизирован риск двойных перепродаж квартир. Однако инвестиции через ФФС не устраняют риск того, что стройка затянется на не­определённый срок.

Более 1 млн грн. Любой каприз за ваши деньги

Имея на руках около 50 тыс. евро, можно присмотреться и к недвижимости за рубежом. К примеру, аналитик Pro-Consulting Андрей Мокряков советует обратить внимание на апартаменты в недорогих странах с перспективной туристической отраслью.

Если же недвижимость за рубежом не столько инвестиция, сколько "запасной аэродром", лучше всего подойдут традиционные туристические направления в странах ЕС. Некоторые европейские государства предоставляют покупателям недвижимости вид на жительство, а это значит отсутствие проблем с получением виз.

"Однако, не изучив перед покупкой нюансы законодательства конкретной страны, инвестор может лишиться квартиры из-за незначительной задолженности по уплате налогов либо коммунальных платежей", — предупреждает Довбенко. К примеру, нерезиденты, владеющие недвижимостью в Испании, обязаны ежегодно выплачивать подоходный налог вне зависимости от того, сдаётся жильё в аренду или нет. Но местное налоговое ведомство не извещает владельцев жилья о необходимости оплаты налога. В итоге владельцы жилья по незнанию рискуют накопить долги перед фискалами.