НБУ загубит ипотеку?
Компенсация вкладов Сбербанка и удорожание ипотеки - разные вехи одной политики. Под конец прошлого года проценты по ипотеке были подняты еще на 1-1,5%
Стремление НБУ снизить уровень рискованности банковской системы обернется падением объемов ипотечного кредитования, а следовательно, и ростом ставок, утверждают эксперты. Если компромисс в этом вопросе между регулятором и банками не будет найден, то обещания правительства сделать ипотеку более доступной для населения окажутся пустыми.
Напомним, в конце минувшего года Нацбанк утвердил изменения в Инструкцию о порядке регулирования деятельности банков в Украине, согласно которым с 13 января долгосрочные операции, осуществленные с превышением сроков размещения над сроками привлечения средств, будут дополнительно учитывать коэффициент 50%. Таким образом, регулятор пытается снизить риски, связанные со срочностью активов и пассивов. Предоставляя кредиты на длительный срок при краткосрочных депозитах, банк рискует не выплатить вкладчикам проценты.
К сожалению, такие изменения будут иметь самые негативные последствия для развития ипотечного рынка. Несмотря на благие намерения НБУ, который, возможно, на самом деле обеспокоен проблемами валютизации, учитывая кризис ипотеки в США, нововведение непременно будет тормозить это развитие». По словам г-на Пилипца, наблюдательные органы других стран для ипотечных кредитов соответствующий коэффициент устанавливают на уровне 35%, но никак не 50%.
Этими изменениями НБУ намерен ограничить кредитование в иностранной валюте, а также валютные риски банковских учреждений. Таким образом, НБУ повышает размер показателя адекватности нормативного капитала для банков, которые «активно используют» иностранную валюту в своей деятельности. Следовательно, банковские учреждения, чтобы соответствовать нормативам НБУ, будут вынуждены либо ограничить объемы своей деятельности (меньше выдавать кредитов, что может вызвать их удорожание), либо же ограничить использование иностранной валюты в своих операциях, в том числе при выдаче кредитов в иностранной валюте (как вариант, должны будут повысить ставки по валютным займам).
Хотя проблема ликвидности банков в мировой практике решается не путем установления нормативов, а с помощью механизмов рефинансирования и предоставления банкам возможности привлечь долгосрочные финансовые ресурсы, что в украинских реалиях пока маловероятно. Избежать удорожания кредитов удастся, если НБУ пойдет на компромисс с банками, отсрочив введение новых требований либо предложив более низкий коэффициент. В противном случае финучреждения с ограниченными возможностями капитализации уйдут с рынка.
